三年前阿里發布了Arm架構服務器CPU倚天710，隨即國內刮起了Arm服務器CPU創業大潮。
不過，美國制裁的國際環境和ARM服務器CPU自身的不足使其沒有獲得AI創業潮那般的資本熱捧，很多初創公司在畫大餅階段就無疾而終。僅鴻鈞、遇賢微等少數幾家公司獲得了資本青睞。
鐵流認為，雖然不少媒體和企業吹捧ARM，但在商業市場，ARM服務器市場很小，只能依賴體制內采購和互聯網公司自用保持存在感，以當下的國情來說，ARM CPU創業公司最好的結果就是被互聯網巨頭收購。
商業市場X86占統治地位
目前，在數據中心、云、服務器、PC等企業級市場，X86處理器居于統治地位，與X86相比差距明顯。生態落后主要體現在應用少、兼容差、移植成本高等方面。
目前，很多ARM CPU廠商在生態方面是搭便車的心態。真正有一定作為的是某宗教廠商，但該公司在生態建設中存在以利益捆綁生態伙伴，驅使這些“代理人”為自己挖掘市場、攫取利潤的問題，這種做法雖然短期有效，但長遠來看，路能走多久尚未可知。
合作伙伴原想“大數底下好乘涼”，但在做了一段時間后，發覺自己只是“提線木偶”，生意、利潤全在別人的指揮之下獲得，還要投入大量人力財力去做兼容優化，才明白其實“大樹底下不長草”。
從用戶的角度看，用戶使用ARM的3個問題：一是難用，兼容性、適配性差；二是遷移太耗人耗時，所有都要從頭開始做，成本太高；三是廠商采取IBM那套遭人詬病的辦法：即前期承諾免費開發移植調優，但要求全部系統采購同一品牌產品或單一技術路線，這就意味著強封閉和強捆綁，后期系統再升級維修，高額費用宰用戶沒商量。對于用戶來說，上了賊船就不好下了。
在信創市場，國產ARM廠商可以靠政商關系搶訂單，但在商業市場，根本無法動搖X86的基本盤。
被互聯網巨頭收購是最佳歸宿
十多年來，ARM服務器發展歷經波折，在商業市場上表現不佳。
當年，ARM服務器被熱炒，并鼓吹在2016年會形成成熟生態，高通、Marvell、凱為、AMD、AWS等一批廠商加入其中。但最終高通在那一波ARM服務器浪潮中踉踉蹌蹌，支持該項目的董事最終出局，AMD放棄了ARM服務器，Marvell、凱為后續偃旗息鼓，唯獨AWS以自研自用垂直整合的模式養活了這項業務。
國內的ARM服務器廠商雖然經常用PPT吊打英特爾，但在商業上和性能上一直被英特爾吊打，只能依靠信創市場保持出貨。阿里的倚天710主要是自用，中興的珠峰服務器也是賣給國企。
鴻鈞、遇賢微等ARM服務器CPU創業公司的市場前景可想而知。要么獲得國家認證，進入信創市場，要么類似阿里、AWS的模式自研自用垂直整合，在商業市場上和X86拼刺刀基本沒戲。
簡言之，通過講故事把估值吹大，然后向互聯網巨頭“拋媚眼”，被字節、騰訊、百度這樣的互聯網巨頭收購是這些ARM CPU初創公司最佳的歸宿。
RISC-V比ARM自主性更強
其實，國內CPU初創公司選擇ARM是懷著投機和取巧的心態。
一方面，ARM出售授權，而不是直接賣CPU，ARM這種商業模式非常具有欺騙性，部分廠商可以靠買IP設計SoC標榜自研，可以爭取進入特殊市場，獲取政策紅利。
另一方面，搭便車是為了ARM生態，由于生態建設成本高，工作量大，這些初創公司沒資金沒能力去做，于是選擇花錢買授權，獲得ARM生態使用的許可證，寄希望于ARM把生態做起來，自己去搭便車，結果ARM這個“爹”不給力，服務器生態始終是X86居于統治地位。
正是這種心態導致了ARM CPU初創公司的尷尬處境，論自主性，不敵真正自主指令集，核心IP自主研發的龍芯、申威。論商業化和生態，比不過同為技術引進的海光和兆芯。
這種投機性導致ARM CPU初創公司沒能力開拓商業市場。就特殊市場而言，ARM路線相對于自主路線本身就談不上苗正根紅，特別在關系上又不夠強大，那就很難進入特殊市場。
當下，國際局勢風云變幻，ARM路線是存在一定風險的，且發展受ARM鉗制，比如某司多年前買了ARMv8，然后又要買ARMv9，將來不知還會不會買ARMv10，這種買買買在自主上是存在瑕疵的。何況這條道路勢必要向ARM支付高額授權費，根據ARM的IPO文件，其38%的營收源自中國。
相比之下，RISC-V就不存在買買買的問題，指令集是開源的，如果IP是自己設計的，也不需要支付版稅，這就大幅減輕了初創公司的負擔，把利潤留在了中國，使企業有更多資金去提升員工待遇，增大研發投入。
結語
對于ARM路線，鐵流一貫的立場就是企業可以做，但官方不宜押寶，不宜把過多的資源耗費在ARM上。
對于國產ARM廠商在商業市場取得的成績，比如手機、嵌入式應用，鐵流是贊揚的，但在特殊市場，不宜把ARM作為國家級指令集。
這幾年的國際形勢已經充分說明，技術脫鉤是大勢所趨。未來，更多的資源應當用在RISC-V這類受國外鉗制微小的技術路線上，或者直接作用于龍芯、申威等自主技術體系上。
