根據路透社消息，?碳化硅制造環節所需的散熱保溫材料供應商Mersen 今日公告稱，將其預期近期達成的財務目標推遲至 2029 年，預計電動汽車和碳化硅(SiC) 半導體市場將延遲三年。
Mersen公司高層表示，許多涉及碳化硅（一種用于增加電動汽車續航里程的更高效的半導體材料）的芯片制造商最近都下調或推遲了其財務目標。這家法國先進材料供應商在資本市場日前的新聞稿中表示，預計銷售額將比原計劃晚兩年達到約 17 億歐元（18 億美元），扣除非經常性項目前的營業利潤率約為 12% 。該公司在聲明中表示：“由于電動汽車和碳化硅半導體市場暫時放緩，2025 年將成為 Mersen 的轉型之年。”Gilbert Dupont 分析師 Sandrine Cauvin 表示，這一變化意味著未來出現更多負面消息的可能性較小。Cauvin 補充道，這一消息并不令人意外，因為 Wolfspeed 等 Mersen 主要客戶最近都指出碳化硅市場存在疲軟現象。意法半導體和英飛凌與 Wolfspeed 一樣，都是全球最大的碳化硅芯片制造商，兩家公司也警告稱，2025 年碳化硅市場將陷入低迷。該公司高層表示，在電動汽車和碳化硅市場出現復蘇跡象之前，盈利前景仍將維持在較低水平。
隨著全球經濟的波動和市場需求的調整，碳化硅（SiC）市場正經歷著前所未有的變化。作為半導體材料中的新星，碳化硅以其在高溫、高壓環境下的卓越性能，被廣泛應用于新能源汽車、5G通信、工業控制等領域。然而，近期行業內的幾家領軍企業紛紛調低了對未來業績的預期，這無疑給市場帶來了一絲涼意。Wolfspeed：作為碳化硅市場的先行者，Wolfspeed近期宣布將關閉位于北卡羅來納州的150mm SiC工廠，并裁員約1000人，同時放棄了在德國的建廠計劃。公司預計，由于市場需求的放緩，未來幾年的業績增長將低于預期。Wolfspeed在行業內率先推動8英寸碳化硅晶圓量產，但由于步子邁早了些，且公司原本是材料供應商，轉為晶圓制造廠商也面臨一定經驗不足的難題，導致較長時間內，Wolfspeed的8英寸碳化硅晶圓量產能力，其產能利用率一直不高。目前碳化硅器件市場的最大應用場景是新能源汽車，而全球需求量最大的市場無疑在中國。隨著中國更多碳化硅產業鏈正在技術競速，國內相關產品價格在快速下滑，導致Wolfspeed的產品競爭力正被消磨。
意法半導體（ST）：意法半導體預計2024年碳化硅業務收入將達到13億美元，略低于此前預期。意法半導體高管表示，預計電動汽車相關部件下半年將實現增長，但幅度低于預期。其中碳化硅業務在上半年的增長就被下游整車廠庫存調整所抵消。展望今年全年，碳化硅業務收入增速相比2022年和2023年將有所放緩。英飛凌（Infineon）：英飛凌在2023財年碳化硅業務營收5億歐元，同比增長超10%，當時預計2024財年SiC營收同比增長50%，2025財年營收超10億歐元。但今年一季度，英飛凌整體營收同比下降12%，其中汽車業務收入環比保持穩定，但顯然汽車行業的增速正在放緩。因此，英飛凌也將2024年的收入預期從160億歐元下調至151億歐元。英飛凌將2024年的碳化硅收入增速預期下降至20%，相比此前預計的50%大幅縮水。降低碳化硅收入預期的原因，主要是由于太陽能、工業、汽車等方面的市場需求下滑。羅姆（ROHM）：羅姆預計在2025年的碳化硅收入達到1100億日元（約51億元人民幣），2027年達到2200億日元（約102億元人民幣）。但去年的預期分別是2025年收入達到1300億日元（60億元人民幣），2027年達到2700億日元（125億元人民幣）。X-Fab：X-Fab在2024年Q2的核心業務汽車、工業和醫療收入達到了1.901億美元，同比下降4%。公司表示，由于第一季度訂單量較低，第二季度碳化硅收入同比下降33%，為1160萬美元。X-Fab預計其碳化硅業務將在第四季度開始復蘇，2025年將恢復強勁增長。同時，X-Fab將全年預期收入從9億-9.7億美元調整至8.6億-8.8億美元，主要由于碳化硅功率器件市場整體復蘇的延遲。這些國際頭部企業的預期下調，反映了碳化硅市場面臨的多重挑戰。首先，全球經濟的不確定性導致需求波動，特別是在新能源汽車領域。其次，隨著中國碳化硅產業鏈的技術進步和價格競爭，國際巨頭的產品競爭力正受到挑戰。最后，產能過剩和庫存調整也是導致市場預期下調的重要因素。產業鏈的寒意逐步傳遞到供應鏈的頂端，除上文提到的碳化硅耗材供應商Mersen之外，相關的制造設備市場機會也受新建、擴產等項目數量減少而放緩，多個晶圓制造及模組封裝設備的供應商也紛紛降低了今年及明年的銷售預期。隨著碳化硅市場的波動，我們正站在一個關鍵的十字路口。市場的調整雖然帶來了產業鏈機會的減少，但也孕育著新的機遇和挑戰。在這個轉型期，我們需要更加敏銳地捕捉市場動態，更加靈活地調整戰略，以適應不斷變化的市場需求。
適應與創新
面對碳化硅市場的調整，產業鏈上的企業需要加快技術創新的步伐，提高產品的競爭力。在成本控制、效率提升和市場響應速度上，企業必須展現出更高的靈活性和適應性。同時，通過深化合作、拓展新的應用領域，我們可以共同挖掘碳化硅材料的潛力，探索更廣闊的市場空間。
長期視角
盡管短期內市場的變化給產業鏈帶來了壓力，但長期來看，碳化硅作為一種高性能材料，其在新能源汽車、5G通信、可再生能源等領域的應用前景依然廣闊。堅持長期主義，持續投入研發，將幫助我們在未來的市場中占據有利位置。
結語
在碳化硅市場的波動中，我們看到了挑戰，也看到了希望。讓我們攜手同行，以創新為驅動，以合作為橋梁，共同迎接碳化硅產業的下一個春天。記住，每一次市場的調整，都是新機遇的開始。讓我們保持樂觀，積極應對，共同創造更加輝煌的未來。
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