芝能汽車出品
2025年上半年，中國動力電池產業延續快速增長態勢，產量與安裝量持續攀升，出口規模穩中有進。
寧德時代與比亞迪兩家形成了雙寡頭格局繼續主導市場，技術、產能和客戶結構進一步拉大與第二梯隊企業的差距。
在高產能、高需求與高庫存的交織背景下，電池產業總體保持較高增速。隨著國際市場競爭加劇與國內裝機需求結構的分化，動力電池企業努力在展望2026年之后的新一輪增長空間。
Part 1
高產量、高裝機與出口擴展，
動力電池產業延續增長節奏
2025年上半年，中國動力電池產業延續了此前的上行趨勢，產量和裝機數據均表現出較高韌性。
從季度與月度維度看，電池總產量逐月遞增，至6月達到92.51GWh，累計產量達到513.81GWh，出產業在制造端的持續擴張能力，增長既得益于產能釋放，也受到新能源汽車產銷（滲透率今年經常是超過50%的）持續攀升的拉動。
從純電和插電的比例來看，今年純電的供給端更充分，價格打得更激進，所以上量的速度更快。
安裝量方面，1—6月累計達299.6GWh，6月單月裝機量58.2GWh，為年內高點。
從結構看，乘用車仍是絕對主力，商用車與特種車輛裝機占比較小但有回升跡象。
隨著多家車企在第二季度集中進行新車型上險，疊加新能源汽車終端零售同比回暖，動力電池裝車規模持續增長，進一步鞏固其作為新能源汽車核心部件的地位。
出口數據同樣呈正向增長。上半年累計出口81.6GWh，期間存在小幅波動，但整體趨勢向上。
中國動力電池在成本、能量密度與交付能力方面的競爭優勢依然穩固，正逐步獲得海外車企與儲能客戶的認可。
尤其在歐洲市場，部分國產電池企業憑借高性價比與柔性定制能力（主要得益于歐洲本土電池企業太拉垮了），拓展了合作空間，日韓廠商的海外份額略有下滑（三元在成本和安全層面還是有壓力），給中國企業帶來一定騰挪空間。
值得注意的是，伴隨產量增長，產業鏈沒有消耗的電池“庫存”也在逐步累積，在需求尚可的前提下，生產端仍存在超前釋放產能的趨勢。
Part 2
頭部格局固化與結構分化并存，
動力電池產業進入高集中時代
市場格局方面，2025年上半年動力電池行業繼續由寧德時代與比亞迪兩大巨頭主導。
寧德時代裝車量達到128.6GWh，比亞迪以70.37GWh穩居第二，合計份額超過65%。兩家企業通過一體化供給能力、穩定客戶資源以及持續的電芯和系統集成技術創新，在主流車型中占據主導地位，構建了高壁壘的市場結構。
◎ 寧德時代在乘用車與商用車市場均有穩定布局，CTP、麒麟電池等平臺化產品仍具技術競爭力，同時在儲能、電動重卡和電動船舶等細分場景拓展積極。
◎ 比亞迪則依托自產自銷模式，形成從電池研發到整車控制的高度一體化閉環，其刀片電池仍為磷酸鐵鋰主流方案之一，并在混動與增程領域實現了大規模部署。
◎ 而在第二梯隊部企業中，中創新航、國軒高科、蜂巢能源等持續推進新產線投產與客戶拓展，但在規模、資源匹配能力與訂單穩定性方面，仍與頭部存在顯著差距。
由于乘用車裝機的客戶黏性較強，平臺轉換成本較高，加之部分車企強化對核心電池供應商綁定合作，生存壓力還是有的。
從電池類型看，磷酸鐵鋰依然為主流，裝機占比穩定快往80%走了，成本優勢與安全性適配了更多車型需求。
小結
回顧2025年上半年，中國動力電池產業展現出產銷兩旺、出口回升、技術迭代持續推進的多重積極信號，這還是一個對電池來說很好的時光。
